50% des investissements en capital risque est perdu - Déploiement du Analytics droit au brevet peut améliorer Odd

Le Skinny sur la qualité de Venture décisions d'investissement sur le capital

Si vous êtes un conseiller de sociétés de capital-risque ou les entrepreneurs qui possèdent les start-ups qui sont des cibles de capital de risque, vous pourriez être déjà familier avec le taux d'échec élevé associé à de tels investissements. Néanmoins, vous pourriez être surpris de découvrir que 50% de tous les fonds investis en capital-risque est une perte. (1) Ce chiffre, qui est fondée sur des projets de recherche distincts par une école supérieure de commerce de Chicago («GSB») et professeur un ancien économiste en chef à la Securities and Exchange Commission, indique que le rendement réel des investissements de capital-risque n'est pas très différente de la rentabilité moyenne annualisée sur les stocks de petits NASDAQ. En particulier, le retour sur investissement de capital-risque de 1987 à 2001 dans ces petits stocks était de 62% par rapport à 59% signifie le retour des fonds de capital-risque.

Ce chiffre de 59% ne reflète certainement pas la perception générale du public investisseur que le retour sur investissement de capital-risque de façon marquée l'emporte sur ce que l'on peut obtenir sur le marché boursier. Et, c'est cette hypothèse apparemment erronée de rendement plus élevé qui justifie sans doute perçu les risques plus votre capital-risque et les clients d'entreprise associés au capital-risque. la perception des investisseurs n'est certes pas à la réalité des investissements pour les clients qui jouent dans l'espace de capital-risque.

Pourquoi ce décalage entre la perception et la réalité sur le rendement du capital-risque? Professeur Cochrane, le professeur de Chicago GSB, qui pose, en effet, les méthodes traditionnelles de mesurer le rendement du capital-risque ne tiennent pas compte du fait que les entreprises qui sont une perte totale disparaissent et ne sont pas mesurées. Parce que ces entreprises ne sont pas près de perdre à mesurer pour le calcul du taux de rendement, le professeur Cochrane affirme que cette biais du survivant fausse considérablement les taux de rendement sur le capital-risque. Son explication simple de l'effet de ces nombres manquants est dit (citation de l'article Jacobius): "Ils recueillent les déclarations de revenus pour tout le monde qui est autour, dit-il. «C'est comme la collecte de données de tout le monde reste dans le casino: Ils ne sont pas demander aux gens dans le bus ... qui sont sur le chemin du retour."

Comment vos clients peuvent améliorer la qualité de leurs décisions commerciales

De l'article Jacobius, il semble qu'il y ait beaucoup de place pour l'amélioration de vos clients de capital-risque »les décisions d'investissement, ainsi que la qualité des décisions concernant leur entrepreneur start-up. Comme une adresse IP d'affaires stratège et conseiller, je suis un ardent défenseur de l'utilisation de connaissances et d'informations pour réduire les risques et améliorer le taux de retour sur investissement. Je crois fermement que les investisseurs et les entrepreneurs qui cherchent des investissements de capital-risque, peuvent améliorer la qualité de leurs décisions commerciales et d'investissement de recueillir et d'analyser les renseignements commerciaux disponibles dans les données de brevet publiés.

Quand on sait comment extraire et analyser les données en droit des brevets, des idées d'affaires importantes sont effectivement "masquer la réalité." En bref, des renseignements commerciaux utiles est disponible pour la prise par l'entrepreneur à puce et les investisseurs. Et, pourquoi pas votre client de chercher à acquérir des connaissances qui pourraient réduire l'incertitude stratégique de ses décisions d'investissement afin de mieux gérer la prise de décision risque?

En particulier, avant votre client entreprise de capital-risque investit dans une nouvelle idée commerciale pour une nouvelle aventure, pourquoi ne serait-elle veulent savoir si l'idée est ownable à long terme ou si elle possède la possibilité d'innover librement par rapport à cette idée d'entreprise? Ou, pourquoi pas elle veut savoir si une autre entreprise a investi 100 k $ ou plus en matière de droits de brevet seul dans l'idée de nouvelles entreprises qu'elle étudie à l'investissement? Ceci, et d'autres, la compréhension des affaires et des informations sont intégrées dans les documents déposés de brevet publiés.

Pour votre client entrepreneur start-up, des informations de dépôt de brevet peut également fournir des indications précieuses pour fournir une meilleure valeur commerciale à long terme et augmenter la valeur de son entreprise en démarrage à risque des investisseurs en capital. Par exemple, des informations de dépôt de brevet peut révéler l'endroit où l'entrepreneur doit concentrer ses efforts de brevets au-delà des paramètres de son concept inventif spécifiques. En effectuant une étude de la concurrence de ce que d'autres ont cherché à protéger dans son produit ou de technologie région, votre client peut mieux comprendre l'éventail complet des droits de brevet obtenu. Cela peut permettre à votre client de gagner accrue portée de la revendication de brevet peut servir à empêcher la concurrence knock-offs de son produit ou concept technologique. En conséquence, la valeur de son entreprise en démarrage à risque des investisseurs en capital peut être augmenté de façon significative.

Vos clients n'ont pas seulement besoin Analytics brevets, ils ont besoin en matière de brevets Analytics qui fournissent les Perspectives d'affaires Droit

Toutefois, il ne suffit pas pour vos clients pour recueillir et représenter graphiquement les données publiées de brevets pour obtenir des idées qui permettront d'améliorer les chances de prendre les décisions d'investissement à droite. Au contraire, spécifiques de collecte de données axées sur les affaires et la méthodologie d'analyse est nécessaire pour une bonne utilisation de données de brevets pour l'utilisation par vos clients. Il est plus facile à dire qu'à faire.

D'après mon expérience à titre d'acheteur réel de l'analyse de brevet coûte plus de 20K $ par question d'affaires unique, j'ai trouvé que les fournisseurs qui collecte et analyse les données sur les brevets en général n'avait aucune connaissance de base des questions d'affaires que mon entreprise doit répondre. À ce titre, ces produits d'analyse de brevets vendeurs ont été effectivement inutile de répondre à l'investissement de notre équipe commerciale et les questions d'innovation. En d'autres termes, les produits de ces fournisseurs n'ont pas fourni avec mon équipe Business Insights action. J'ai donc appris une leçon coûteuse sur Analytics de brevet: la collecte des données doit être fondée sur le fondement droit pour les résultats aient une valeur quelconque. En d'autres termes, avec Analytics brevet, il est «garbage in, garbage out».

Comme un exemple de l'analyse de brevets "poubelle", un vendeur, qui a offert un produit de brevet Analytics pour $ 25-30K pour une question d'affaires unique, a présenté des données exemple pour nous dans son boniment sur portefeuille de brevets complexes où les conclusions d'affaires étaient fondées sur publiés informations de cession du brevet. Le vendeur a déclaré que des analyses par l'affirmative parce que l'inventeur principal nommé à ce portefeuille déplacé du Tennessee à l'Arizona, nous devrions nous préoccuper parce qu'il avait probablement passé à travailler pour un concurrent important de la nôtre. Il a ajouté que notre société doit se préoccuper que notre principal concurrent entrait dans un nouveau domaine technique dans lequel l'inventeur est un expert renommé.

Ces conclusions semblaient raisonnables parce qu'elles étaient étayées par des données sur les brevets cession Office, ainsi que d'autres signaux de manière informelle observée par notre équipe de marketing. Nous avons donc examiné cette enquête menace concurrentielle plus approfondie et adressée prise des mesures préliminaires pour évaluer un nouveau produit en situation de notre concurrent domaine des nouvelles technologies. Avant cela, toutefois, l'un des membres de notre équipe a contacté un ancien collègue de son qui avait travaillé dans le même département que l'inventeur qui travaillait alors pour notre concurrent.

Notre membre de l'équipe a découvert que l'inventeur s'installe dans l'Arizona ne pas travailler pour notre concurrent, mais tendent à sa mère malade. Cette intelligence a révélé que l'inventeur a travaillé dans un domaine de produits tout à fait différente à notre concurrent qu'il avait travaillé au tout en étant un inventeur prolifique dans l'entreprise du Tennessee. Le domaine de la technologie ne constitue pas une menace pour notre compagnie. Heureusement, nous avons découvert que c'était le cas avant d'investir beaucoup de temps et d'efforts dans le brevet fournisseurs analytique »des conclusions à partir des données de cession du brevet.

Fait intéressant, le vendeur de brevet d'analyse n'a pas tenu compte des raisons de remplacement pour le changement de l'inventeur de résidence, autre que celui qu'il a présenté. À son avis, si les données révélées par son analyse, il a dit, ça doit être vrai. Mais, ce n'était pas les données qui a été le problème, il a été les conclusions qu'il nous a présenté. Si nous aurait été plus crédule sur ses conclusions, nous avons perdu d'importantes ressources d'entreprise poursuivant son hypothèse erronée sur les activités de notre principal concurrent de.

Comment votre client peut choisir le Analytics droit au brevet

Dans le monde de la gestion des start-up et de préposé d'investissement de capital-risque, l'information est sans aucun doute la puissance qui peut alimenter les processus de vos clients la prise de décision. Mais avant que votre client dépense beaucoup d'argent sur l'analyse de brevets afin d'améliorer la récupération de ses décisions d'affaires, elle doit s'assurer que les données et les idées qu'elle obtient sont basés sur la méthodologie permettant d'extraire des connaissances d'affaires action de dépôts de brevets. Comme indiqué plus haut, le choix de la méthode d'analyse erronée pourrait être pire que son analyse ne conduit pas à tous les brevets parce que ses décisions d'investissement pourrait être influencée par l'information qui fournit les conclusions d'affaires tort. Seules les méthodes qui sont fondées sur la méthodologie qui extrait l'objectif commercial de dépôts de brevets peuvent fournir à votre client un aperçu investment-grade de dépôts de brevets.

Méthodologies je recommande à mes clients de capital-risque et l'esprit d'entreprise utilisent une combinaison de données et d'analyse juridique d'extraire l'information d'entreprise à partir des données de dépôt de brevet. Surtout, la question des entreprises doivent être bien définies avant de commencer l'analyse. Une question d'affaires large permettra comparable, et probablement non perspicaces, des réponses. Solutions d'affaires Quiconque cherche des informations sur les brevets devrait donc consacrer beaucoup de temps à l'avance de définir clairement la question de l'investissement des entreprises ou qu'elles cherchent à obtenir une réponse, et également à communiquer à l'analyste de ce brevet.

Je crois aussi que le meilleur vendeur d'analyse de brevets n'est pas celui qui démontre que ses techniques d'analyse de données sont les plus efficaces dans l'analyse de 1000 de documents de brevet à fournir des images attrayantes et succincte des données sous forme de paysage. En effet, rarement serait un problème d'affaires bien défini conduire à plus de plusieurs centaines de documents de brevet pertinents au maximum. Ce nombre de brevets en général peuvent être examinées à un niveau élevé par un analyste de brevets compétent. À ce titre, lors de la sélection d'un fournisseur de brevet d'analyse, votre client doit passer devant la cartographie et qui évoque les aspects de l'argumentaire de vente, de mieux comprendre comment le vendeur va travailler avec votre client de définir et de répondre à la question d'affaires spécifiques.

En outre, je recommande fortement que votre client cherche un fournisseur de brevet d'analyse dont la méthodologie est axée sur l'examen des documents de dépôt de brevet non pas pour ce qu'ils disent, mais pour ce qu'ils prétendent. Les revendications de fournir les informations commerciales pertinentes parce que c'est ce que les concurrents de vos clients cherchent à les en empêcher. En d'autres termes, cet aspect d'exclusion est ce qui importe, car il définit ce que votre client peut et ne peut pas faire (ou du brevet). Dans mon expérience de brevet quelques fournisseurs d'analyse vraiment comprendre que cette aspects de brevets, ce qui réduit considérablement la valeur de l'offre de la plupart des produits.

Seulement après que le vendeur de brevet Analytics analyse les demandes de la pertinence à la question d'affaires spécifiques que votre service à la clientèle à qui pourrait même le dépôt de brevet ou de ce qu'ils pourraient souhaiter accomplir. Cela signifie que le vendeur doit présenter à votre client n'est pas avec des graphiques, des images et l'analyse de 1000 de brevets, mais plutôt, avec une analyse de fond d'une fraction de ce nombre de documents de brevet qui sont directement ou presque directement liés à la question d'affaires de votre client. D'après mon expérience, une meilleure analyse d'une bibliothèque avec plus de précision a généré des documents de dépôt de brevet fournit à ses clients plus facilement Business Insights action de l'information brevets.

Conclusion

Étant donné que plus de 50% de l'investissement de capital-risque est perdu, il est certainement possible d'améliorer la qualité du processus décisionnel en cause. Je crois que l'analyse de brevet peut répondre à un besoin essentiel à cet égard. Au minimum, les entrepreneurs et les investisseurs de capital-risque qui ont recours à de telles informations sont l'obtention d'un élément d'information supplémentaire qui n'est pas couramment utilisé pour prendre des décisions d'investissement d'aujourd'hui. Le facteur critique pour ceux qui cherchent à utiliser Google Analytics de brevets afin d'améliorer leurs décisions d'investissement est de s'assurer que le fournisseur de leur choix pour de telles informations est de leur fournir les bons renseignements en conformité avec les méthodes indiquées dans cet article.

cet article est traduisé en francais
l'origine de cet article (en anglai): http://ezinearticles.com/?50%-of-Venture-Capital-Investment-is-Lost---Deployment-of-the-Right-Patent-Analytics-Can-Improve-Odd&id=2499933